اتجهت وثائق صناديق الاستثمار نحو الهبوط الجماعى فى تعاملات – الأسبوع الماضى – لتعكس انخفاض مؤشرات البورصة.
فيما استكملت وثائق الصناديق التى تستثمر أموالها في الودائع والأوراق المالية ذات العائد الثابت، تحقيق ارتفاعات محدودة.
وأنهت مؤشرات البورصة الأسبوع الماضى على تراجع جماعى، حيث هبط المؤشر الرئيسي EGX30، نحو %0.26 مسجلا مستوى 12012 نقطة.
وتراجع مؤشر EGX70 للأسهم الصغيرة والمتوسطة بنسبة %3.56 مسجلا 2234 نقطة، كما انخفض مؤشر EGX100 الأوسع نطاقا بـ%3.2 عند مستوى 3277 نقطة.
وفقد رأس المال السوقى لأسهم الشركات المقيدة الأسبوع الماضى نحو 7 مليارات جنيه، ليغلق عند مستوى 768.4 مليار جنيه، مقابل 775.4 مليار جنيه الأسبوع السابق له.
«مصر الخير» الأقل هبوطا بين «المتوازنة»
وسيطر التراجع على كافة وثائق الصناديق المتوازنة – الأسبوع الماضى – وجاء صندوق مصر الخير فى مقدمة الصناديق الأدنى تأثرا بالهبوط، بنسبة تراجع %0.13 ليصل سعر الوثيقة إلى 14.24 جنيه.
وفى المركز الثانى حل صندوق بنك كريدى أجريكول مصر الرابع «الثقة» بتراجع %0.46 ليسجل 253.17 جنيه للوثيقة، تلاه صندوق بنك مصر الأول بـ%0.46 وبقيمة 204.07 جنيه للوثيقة محتلا المركز الثالث.
وفى المركز الرابع بين الأقل هبوطا جاء صندوق بنك الاستثمار العربي «سندي»، بنسبة هبوط %0.62 وبسعر 13.73 جنيه للوثيقة الواحدة، ثم خامسًا صندوق البنك الزراعى المصري «الماسي» بنحو %0.76 وبقيمة 287.7 جنيه للوثيقة الواحدة.
«الأهلى الكويتي» الأقل تأثرا في «الأسهم»
وانعكس هبوط مؤشرات البورصة الأسبوع الماضى على صناديق الاسهم، لتتجه بدورها نحو التراجع الجماعى.
وجاء على رأس الصناديق الاقل تأثرا بهبوط البورصة، صندوق البنك الأهلى الكويتى مسجلا تراجع بنسبة %0.62 ليصل سعر وثيقته إلى 139.17 جنيه، تلاه صندوق بنك مصر الثانى بهبوط %0.86 وبسعر 92.02 جنيه للوثيقة.
وفى المركز الثالث بين الأقل هبوطا جاء صندوق بنك مصر الثالث بـ%0.87 وبقيمة 701.75 جنيه للوثيقة، ثم صندوق بنك كريدى أجريكول الثانى – بالمركز الرابع – بهبوط %1.1 وبسعر 189 جنيه للوثيقة.
وخامسًا صندوق بنك الأسكندرية بقائمة الاقل تأثرا بالهبوط بنسبة تراجع بلغت %1.13 ليصل سعر وثيقته إلى 375.04 جنيه.
«أبوظبى الوطني» يقتنص صدارة « النقدية»
واستكملت -الصناديق النقدية- التى لا تتأثر بتحركات البورصة – الصعود الجماعى المحدود، خلال الأسبوع الماضى.
وسجل صندوق بنك أبو ظبى الوطنى أعلى نسبة ارتفاع بلغت %0.197 ليقتنص صدارة الصناديق النقدية الأسبوع الماضى، وبلغ سعر وثيقته 249.77 جنيه، تلاه صندوق إن أى كابيتال «سيولة» فى المركز الثانى بارتفاع %0.18 وبقيمة 10.9 جنيه للوثيقة.
وفى المركز الثالث جاء صندوق بنك كريدى أجريكول مصر الثالث بنسبة صعود %0.177 وبقيمة 1003.8 جنيه للوثيقة، ثم صندوق البنك الأهلى المتحد «ثروة»، فى المركز الرابع بـ%0.177 وبقيمة 278.9 جنيه للوثيقة.
وجاء صندوق البنك الأهلى الكويتى خامسًا بارتفاع %0.177 وبسعر 34.27 جنيه للوثيقة.
و«المصري» الأعلى فى «الدخل الثابت»
كما استكملت ايضا وثائق صناديق الدخل الثابت، تحقيق ارتفاعات محدودة، الأسبوع الماضى، كعادتها.
وتصدر صندوق البنك العقارى المصرى العربى «المصري»، قائمة الاعلى صعودا بـ%0.20 ليسجل 259.2 جنيه للوثيقة.
وحل صندوق البنك الأهلى الثامن فى المركز الثانى بارتفاع %0.197 وبقيمة 1903.97 جنيه للوثيقة، ثم جاء صندوق العربى الافريقى «جذور» بالمركز الثالث بارتفاع %0.196 وبقيمة 28.92 جنيه للوثيقة.
«مصر الرابع» يتقدم الأدنى تراجعا فى «الإسلامية»
وتراجعت وثائق الصناديق الاسلامية جماعيا – الأسبوع الماضى – وتمكن صندوق بنك مصر الرابع من تقدم الصناديق الاقل هبوطا بعدما انخفضت وثائقه نحو %1.16 لتسجل 94.66 جنيه للوثيقة.
وفى المركز الثانى بين الصناديق الاقل هبوطا جاء الصندوق المشترك لبنكى الأهلى المصرى – البركة «بشائر» بتراجع %1.39 وبسعر 85.85 جنيه للوثيقة، تلاه صندوق بنك البركة مصر بـ%1.78 لتصل وثيقته إلى 114.86 جنيه.
وحل صندوق بنك الكويت الوطنى «الحياة» فى المركز الرابع بنسبة هبوط %2.12 وبسعر 19.65 جنيه للوثيقة، ثم صندوق البنك الزراعى المصرى «الوفاق» فى المركز الخامس بتراجع %2.29 وبقيمة 16.06 جنيه للوثيقة.
وعلى صعيد مواز واصلت وثائق الصناديق الإسلامية النقدية الصعود الطفيف – واحتل صندوق بنك البركة «البركات»، المركز الأول بـ 0.162%مسجلا 123.85 جنيه للوثيقة.
وجاء صندوق بنك المصرف المتحد «رخاء» فى المركز الثانى بنسبة ارتفاع %0.16 وبقيمة 275.24 جنيه للوثيقة الواحدة، ثم صندوق بنك أبوظبى الاسلامى النقدى فى المركز الثالث، بنسبة %0.135 ليصل سعر الوثيقة إلى 204.18 جنيه.
وانخفضت وثيقتى الصناديق الاسلامية المتوازنة – الأسبوع الماضى – وسجلت وثيقة صندوق بنك عودة المتوازن «إزدهار» أقل نسبة هبوط بـ%0.08 لتصل إلى 155.5جنيه، ثم وثيقة صندوق بنك البركة مصر «المتوازن» بهبوط %2.27 لتسجل 101.42 جنيه.
تأخر «تحديد الأصول» وتباين «حماية رأس المال»
ولحق التراجع بوثيقتى صناديق تحديد الأصول – الأسبوع الماضى – وهبطت وثيقة صندوق بنك الشركة المصرفية العربية SAIB الثانى بـ%1.48 وسجلت سعر 134.5 جنيه للوثيقة، ثم وثيقة صندوق بنك تنمية الصادرات «كنوز» بـ%1.51 وبسعر 183.45 جنيه.
وعلى صعيد الصناديق ذات الدخل المتنوع – ارتفعت وثائق صندوق بنك الشركة المصرفية «الرابح»، بـ %0.15 ليصل سعر الوثيقة إلى 220.07 جنيه.
وتباين أداء وثيقتى صناديق ضمان وحماية رأس المال، حيث ارتفعت وثيقة صندوق البنك العربى الافريقى «جارد» بنسبة %0.24 لتصل إلى 17.14 جنيه، فيما تراجعت وثيقة صندوق بنك مصر التراكمى «صندوق العمر» بـ%0.02 لتصل إلى 547.53 جنيه.
– تمت الاستعانة بتقسيمات بورصة الاوراق المالية فى تحديد انواع الصناديق.
– يحسب معدل العائد الاجمالى كما يلي:
أ ـ افتراض استثمار وثيقة واحدة عند بداية التقييم.
ب ـ يزداد عدد الوثائق بمعدل يساوى قيمة التوزيعات النقدية مقسوماً على قيمة الوثيقة عند إجراء التوزيعات خلال فترة التقييم.
ج ـ معدل العائد= (قيـــــــمة الوثيقة فى نهاية الفترة * عدد الوثائق فى نهاية الفترة) ـ (قيمة الوثيقة فى بداية الفترة * عــــــدد الوثائق فى بداية الفترة)/ (قيمة الوثيقة فى بداية الفترة فى عدد الوثائق فى بداية الفترة)
– تم الترتيب وفقاً لدرجة المخاطرة على اساس الانحراف المعيارى (المخاطر الكلية) لسعر الوثيقة مضافاً إليه اجمالى التوزيعات عن الثلاث سنوات المنتهية فى نهاية الاسبوع الماضي. وتزداد درجة المخاطرة من .5-1
ومن الواضح أن درجة المخاطرة تزداد كلما مالت محفظة الصندوق للاستثمار فى الاسهم، كما يزداد العائد أيضا مع ارتفاع المخاطرة والعكس صحيح، فدرجة المخاطرة تقل مع اتجاه محفظة الصندوق للاستثمار فى الودائع والأوراق المالية ذات العائد الثابت وفى نفس الوقت تقل معدلات العائد.
– يتم حساب معدلات العائد بناء على قيمة الوثائق فى يوم الخميس الأخير من كل أسبوع.
– يتم احتساب المخاطر بناء على العمليات خلال الثلاث سنوات الماضية وتستبعد الصناديق التى يقل عمرها عن ذلك.
– نسبة التغير الشهرى تقيس التغير فى قيمة الوثيقة بدون حساب أثر التوزيعات.