د. حسن فارس
حقق صندوق استثمار بنك أمريكان اكسبريس الثاني «ذو العائد اليومي التراكمي» أعلي ارتفاع في سعر الوثيقة من بين جميع صناديق الاستثمار خلال أسبوع التداول الحالي المنتهي في 21 أغسطس 2003 مقارنة بالأسبوع الأسبق، حيث بلغ ارتفاع سعر الوثيقة 3.52 جنيه بنسبة ارتفاع قدرها %36.13 خلال الأسبوع ليقفل سعر الوثيقة علي 1062.15 جنيه.
جاء هذا الارتفاع علي الرغم من انخفاض أسعار متوسط الأوراق المالية المتداولة معبرا عنها بمؤشر هيرميس المالي الذي أغلق علي 8684.24 نقطة بنسبة ارتفاع قدرها %2.76 بمقدار 232.89 نقطة.
وفي وقت سابق هذا العام فعلها صندوق استثمار بنك أمريكان اكسبريس الثاني «ذو العائد اليومي التراكمي» فبعد دورة ارتفاع كبيرة في الأسعار بالبورصة انخفضت أسعار الأوراق بالبورصة وتبعتها صناديق الاستثمار إلا أن صندوق استثمار بنك أمريكان اكسبريس صمد أمام هذا الانخفاض خلال أسبوع التداول المنتهي في 17 يوليو 2003 بنسبة ارتفاع %0.19 جاء هذا الارتفاع علي الرغم من انخفاض أسعار متوسط الأوراق المالية المتداولة معبرا عنها بمؤشر هيرميس المالي الذي أغلق علي 8504.84 نقطة بنسبة ارتفاع %6.11 وكان صندوق استثمار بنك أمريكان اكسبريس الثاني «ذو العائد اليومي التراكمي» قد حقق أيضا أعلي ارتفاع في سعر الوثيقة خلال أسبوع التداول المنتهي في 24 أبريل بنسبة ارتفاع %0.25.
ويدين الصندوق بالفضل في تحقيق هذا الارتفاع في سعر وثيقته بصفة أساسية إلي طبيعة محفظة الصندوق حيث إنه صندوق ذو عائد يومي تراكمي وتحتوي محفظته بصفة أساسية علي اذون الخزانة والنقدية والودائع لدي البنوك، وهي استثمارات منخفضة المخاطر نسبيا مقارنة بالاستثمارات في الاسهم فهي تناسب المستثمرين الذين يرغبون في الاستثمار المستقر نسبيا بعيداً عن التقلبات التي تحدث في صناديق الاستثمار التي تستثمر أساسا في الاسهم، وقد انعكس ذلك علي طبيعة محفظة الصندوق التي ارتفع التركيز فيها علي أوجه الاستثمار ذات العائد الثابت مقارنة بالاستثمار في الاسهم حيث يمثل الاستثمار في النقدية بالبنوك وودائع الأجل %32.43 من اجمالي الأصول المتداولة للصندوق في 31/12/2002 محتلا بذلك نصيب الأسد منها وانخفضت الأهمية النسبية للاستثمار في النقدية بالبنوك وودائع الأجل بمحفظة الصندوق بمقدار %19.31 مقارنة بالمركز المالي للصندوق في 31/12/2001 وهو ما يجعل اداء الصندوق لا يتأثر بصفة عامة بأداء البورصة فلا ينخفض بانخفاضها في أغلب الأحوال، وكان ذلك لصالح ارتفاع نسبة الاستثمار في أذون الخزانة التي سجلت %67.11 من اجمالي الأصول المتداولة في 31/12/2001 مقابل %42.94 في 31/12/2001 بنسبة زيادة قدرها %56.27 ووصلت نسبة الاستثمار في السندات إلي صفر في 31/12/2002 مقارنة بنسبة %16.05 في 31/12/2002 كما لا يستثمر الصندوق في أية اسهم وهو ما جعل الصندوق لا يتأثر بانخفاض أسعار الاسهم بالبورصة خلال هذا الأسبوع.
في الوقت نفسه حققت وثيقة صندوق استثمار بنك مصر اكستريور «ذو العائد التراكمي والتوزيع الدوري» المركز 17 من حيث أكبر ارتفاع في العائد مقارنة بصناديق الاستثمار من نفس النوع منذ بداية العام، فقد سجلت وثيقة الصندوق ارتفاعا قدره 61.37 جنيه بنسبة %6.13 منذ بداية العام، مقابل ارتفاع في مؤشر هيرميس المالي نسبته %63.44 خلال نفس النسبة.
كما حقق الصندوق صافي أرباح قدرها 24.258.990 جنيه عن السنة المالية المنتهية في 31/12/2002 مقابل أرباح الصندوق في السنة المالية المنتهية في 31/12/2001 والتي بلغت 27.338.180 جنيه ويرجع ذلك إلي الارتفاع في ايرادات النشاط التي انقلبت من تحقيق خسائر قدرها 26.475.828 جنيه عن السنة المالية المنتهية 31/12/2001 إلي تحقيق أرباح قدرها 28.942.008 جنيه عن فترة المقارنة المنتهية في 31/12/2002 ليبلغ عدد الوثائق 241.568 وثيقة في 31/12/2002 مقابل 175.320 وثيقة في 31/12/2001 بنسبة ارتفاع %37.79 وبنسبة انخفاض قدرها %1.35 مقارنة بعدد الوثائق القائمة وقدرها 244.880 وثيقة في 31/12/2000 وبنسبة انخفاض قدرها %71.75 مقارنة بعدد الوثائق القائمة وقدرها 855.098 وثيقة في 31/12/1999.
يذكر أن صندوق استثمار بنك أمريكان إكسبريس الثاني «ذو العائد اليومي التراكمي» نشاطه في 22/6/1999 بقيمة اسمية للوثيقة قدرها 1000 جنيه، وبلغ اجمالي التوزيعات النقدية للصندوق منذ بدء مزاولته للنشاط 405.13 جنيه، ويدير استثمار الصندوق شركة لازارد لإدارة صناديق الاستثمار.
حقق صندوق استثمار بنك أمريكان اكسبريس الثاني «ذو العائد اليومي التراكمي» أعلي ارتفاع في سعر الوثيقة من بين جميع صناديق الاستثمار خلال أسبوع التداول الحالي المنتهي في 21 أغسطس 2003 مقارنة بالأسبوع الأسبق، حيث بلغ ارتفاع سعر الوثيقة 3.52 جنيه بنسبة ارتفاع قدرها %36.13 خلال الأسبوع ليقفل سعر الوثيقة علي 1062.15 جنيه.
جاء هذا الارتفاع علي الرغم من انخفاض أسعار متوسط الأوراق المالية المتداولة معبرا عنها بمؤشر هيرميس المالي الذي أغلق علي 8684.24 نقطة بنسبة ارتفاع قدرها %2.76 بمقدار 232.89 نقطة.
وفي وقت سابق هذا العام فعلها صندوق استثمار بنك أمريكان اكسبريس الثاني «ذو العائد اليومي التراكمي» فبعد دورة ارتفاع كبيرة في الأسعار بالبورصة انخفضت أسعار الأوراق بالبورصة وتبعتها صناديق الاستثمار إلا أن صندوق استثمار بنك أمريكان اكسبريس صمد أمام هذا الانخفاض خلال أسبوع التداول المنتهي في 17 يوليو 2003 بنسبة ارتفاع %0.19 جاء هذا الارتفاع علي الرغم من انخفاض أسعار متوسط الأوراق المالية المتداولة معبرا عنها بمؤشر هيرميس المالي الذي أغلق علي 8504.84 نقطة بنسبة ارتفاع %6.11 وكان صندوق استثمار بنك أمريكان اكسبريس الثاني «ذو العائد اليومي التراكمي» قد حقق أيضا أعلي ارتفاع في سعر الوثيقة خلال أسبوع التداول المنتهي في 24 أبريل بنسبة ارتفاع %0.25.
ويدين الصندوق بالفضل في تحقيق هذا الارتفاع في سعر وثيقته بصفة أساسية إلي طبيعة محفظة الصندوق حيث إنه صندوق ذو عائد يومي تراكمي وتحتوي محفظته بصفة أساسية علي اذون الخزانة والنقدية والودائع لدي البنوك، وهي استثمارات منخفضة المخاطر نسبيا مقارنة بالاستثمارات في الاسهم فهي تناسب المستثمرين الذين يرغبون في الاستثمار المستقر نسبيا بعيداً عن التقلبات التي تحدث في صناديق الاستثمار التي تستثمر أساسا في الاسهم، وقد انعكس ذلك علي طبيعة محفظة الصندوق التي ارتفع التركيز فيها علي أوجه الاستثمار ذات العائد الثابت مقارنة بالاستثمار في الاسهم حيث يمثل الاستثمار في النقدية بالبنوك وودائع الأجل %32.43 من اجمالي الأصول المتداولة للصندوق في 31/12/2002 محتلا بذلك نصيب الأسد منها وانخفضت الأهمية النسبية للاستثمار في النقدية بالبنوك وودائع الأجل بمحفظة الصندوق بمقدار %19.31 مقارنة بالمركز المالي للصندوق في 31/12/2001 وهو ما يجعل اداء الصندوق لا يتأثر بصفة عامة بأداء البورصة فلا ينخفض بانخفاضها في أغلب الأحوال، وكان ذلك لصالح ارتفاع نسبة الاستثمار في أذون الخزانة التي سجلت %67.11 من اجمالي الأصول المتداولة في 31/12/2001 مقابل %42.94 في 31/12/2001 بنسبة زيادة قدرها %56.27 ووصلت نسبة الاستثمار في السندات إلي صفر في 31/12/2002 مقارنة بنسبة %16.05 في 31/12/2002 كما لا يستثمر الصندوق في أية اسهم وهو ما جعل الصندوق لا يتأثر بانخفاض أسعار الاسهم بالبورصة خلال هذا الأسبوع.
في الوقت نفسه حققت وثيقة صندوق استثمار بنك مصر اكستريور «ذو العائد التراكمي والتوزيع الدوري» المركز 17 من حيث أكبر ارتفاع في العائد مقارنة بصناديق الاستثمار من نفس النوع منذ بداية العام، فقد سجلت وثيقة الصندوق ارتفاعا قدره 61.37 جنيه بنسبة %6.13 منذ بداية العام، مقابل ارتفاع في مؤشر هيرميس المالي نسبته %63.44 خلال نفس النسبة.
كما حقق الصندوق صافي أرباح قدرها 24.258.990 جنيه عن السنة المالية المنتهية في 31/12/2002 مقابل أرباح الصندوق في السنة المالية المنتهية في 31/12/2001 والتي بلغت 27.338.180 جنيه ويرجع ذلك إلي الارتفاع في ايرادات النشاط التي انقلبت من تحقيق خسائر قدرها 26.475.828 جنيه عن السنة المالية المنتهية 31/12/2001 إلي تحقيق أرباح قدرها 28.942.008 جنيه عن فترة المقارنة المنتهية في 31/12/2002 ليبلغ عدد الوثائق 241.568 وثيقة في 31/12/2002 مقابل 175.320 وثيقة في 31/12/2001 بنسبة ارتفاع %37.79 وبنسبة انخفاض قدرها %1.35 مقارنة بعدد الوثائق القائمة وقدرها 244.880 وثيقة في 31/12/2000 وبنسبة انخفاض قدرها %71.75 مقارنة بعدد الوثائق القائمة وقدرها 855.098 وثيقة في 31/12/1999.
يذكر أن صندوق استثمار بنك أمريكان إكسبريس الثاني «ذو العائد اليومي التراكمي» نشاطه في 22/6/1999 بقيمة اسمية للوثيقة قدرها 1000 جنيه، وبلغ اجمالي التوزيعات النقدية للصندوق منذ بدء مزاولته للنشاط 405.13 جنيه، ويدير استثمار الصندوق شركة لازارد لإدارة صناديق الاستثمار.